Créditos UVA: Tasas del 15% en la banca privada pulverizan el acceso a la vivienda

La combinación explosiva de volatilidad cambiaria y una inflación persistente ha empujado al límite la viabilidad del sistema de créditos hipotecarios ajustables por Unidad de Valor Adquisitivo (Créditos UVA). De acuerdo con un relevamiento reciente, la banca privada ha ajustado sus tasas de interés de forma agresiva, elevando el costo de financiamiento hasta un 15%, un nivel que margina a la mayoría de la población del mercado inmobiliario. Este endurecimiento crediticio congela las posibilidades de acceso a la vivienda, especialmente para jóvenes y familias que dependen históricamente de este tipo de financiación.

El drástico encarecimiento del financiamiento privado

El mercado hipotecario argentino está experimentando una contracción severa debido al alza de las tasas nominales. La preocupación de los bancos privados por la erosión del capital prestado ante la alta inflación y la inestabilidad del dólar se tradujo en un rápido y consecutivo ajuste de los costos para el tomador del préstamo.

Tasas que duplican el costo real

Entidades líderes de la banca privada, como Galicia, Santander, Supervielle y Macro, ofrecen actualmente créditos UVA con tasas de interés que rondan el 15%. Ligeramente por debajo se ubican el Banco Patagonia (14%) y el Banco Hipotecario (13,9%).

Este incremento de hasta ocho veces en el ajuste de las tasas en la banca privada responde a la necesidad de las entidades de cubrirse ante el riesgo inflacionario. El efecto es que el costo real y mensual del crédito se vuelve inviable al sumarse la corrección por UVA al interés fijo aplicado por el banco.

Al ser la tasa de interés fija anual tan elevada (15%), el requisito de ingresos para calificar al préstamo se eleva exponencialmente, dejando fuera a la gran mayoría de trabajadores cuyos salarios no logran acompañar la dinámica inflacionaria.

Banco Nación: el único oasis en la sequía crediticia

En este panorama de tasas prohibitivas, el Banco Nación se consolida como la única alternativa accesible para quienes buscan financiación para la vivienda.

Mientras que los bancos privados manejan cifras cercanas al 15%, el Nación ofrece una tasa significativamente menor, del 4,5%, exclusiva para aquellos clientes que acreditan sus haberes en la entidad. Esta diferencia de más de diez puntos porcentuales lo convierte en el actor principal —y casi excluyente— para el acceso al crédito hipotecario en el contexto actual.

La política del Banco Nación, al ofrecer condiciones considerablemente más ventajosas, subraya el rol del crédito subsidiado o semi-subsidiado como único motor posible para el mercado inmobiliario de la clase media en un entorno de crisis. La falta de opciones en la banca privada indica que el mercado, dejado a su propia dinámica, no puede ofrecer soluciones.

Un mercado inmobiliario paralizado y el sueño postergado

El encarecimiento generalizado de los préstamos es un síntoma de la profunda desconfianza económica que reina en el país. Sumado a la devaluación y la constante suba de los precios de la construcción, este factor ha paralizado de facto el mercado inmobiliario para la clase media y baja.

La falta de Créditos UVA tasas competitivas impacta directamente en la demanda de propiedades. Sin acceso a financiación a largo plazo, el poder adquisitivo de los salarios se limita a las operaciones al contado o a la búsqueda de alternativas de ahorro extremadamente lentas y vulnerables a la inflación.

La situación es particularmente crítica para los jóvenes y las nuevas familias que buscan su primera vivienda, el segmento que más necesita apalancamiento crediticio. El incremento en las tasas y la rigidez de los requisitos de ingreso han generado un cuello de botella que limita tanto la oferta de nuevas hipotecas como la demanda efectiva de inmuebles, postergando indefinidamente el sueño de la casa propia para una generación.